قد تقول الحكمة التقليدية أن الأسهم ذات قيمة الأسهم المنخفضة وانخفاض الإيرادات والأرباح لن تكون عرضًا رائعًا للشراء. لكن الحكمة التقليدية تقول أيضاً إن لا شيء يمكن أن يحل محل الحصان في مجال النقل، وأن هيلاري كلينتون سوف تصبح رئيسة. في بعض الأحيان، من المفيد أن ننظر تحت الغطاء، ونرى ما الذي يحرك الأحداث بالفعل - أو إمكانات الأسهم. وهذا ما فعله العديد من محللي وول ستريت. في ثلاثة تقارير حديثة، سلط هؤلاء المحللون الضوء على الأسهم التي تظهر جميعها نفس المجموعة من الميزات: وجهة نظر إجماعية قوية على الشراء، وإمكانات صعودية عالية، وعائد أرباح مرتفع - وسعر سهم منخفض بشدة. يشير المحللون إلى ضعف سعر السهم كفرصة للمستثمرين. لقد قمنا بتشغيل المؤشرات من خلال قاعدة بيانات TipRanks لمعرفة ما الذي جعل هذه الأسهم مقنعة. كونوكو فيليبس (COP) الأولى على القائمة هي كونوكو فيليبس، أكبر شركة لإنتاج النفط والغاز في العالم، مع أكثر من 35 مليار دولار من الإيرادات السنوية، و7 مليارات دولار من الدخل السنوي، وقيمة سوقية تتجاوز 36 مليار دولار. يقع مقر شركة كونوكو فيليبس في هيوستن، تكساس، ولها عمليات في 17 دولة. جاء ما يقل قليلاً عن نصف إنتاج الشركة لعام 2019 من الولايات المتحدة. ومع كل هذه القوة وراء ذلك، انخفضت أسهم COP بنسبة 46٪ منذ بداية العام حتى الآن. والمفتاح هنا هو انخفاض أسعار النفط، وهو ما يؤدي إلى انخفاض الأرباح. وفي الربع الثاني سجلت الشركة خسارة صافية للسهم قدرها 92 سنتا. وتأتي الخسارة في أعقاب تراجع الأسعار؛ حقق النفط الخام لشركة COP متوسط سعر قدره 25.10 دولارًا للبرميل، بانخفاض 61٪ على أساس سنوي، وجلبت سوائل الغاز الطبيعي 9.88 دولارًا لكل برميل مكافئ، بانخفاض قدره 54٪ على أساس سنوي. وانخفضت إيرادات الإيرادات بنسبة 55% لتصل إلى 2.75 مليار دولار. وعلى الرغم من انخفاض الإيرادات والأرباح، واصلت COP دفع أرباحها. وقد رفعت الشركة الدفعة من 31 سنتاً إلى 42 سنتاً في الخريف الماضي، وكانت الدفعة الفصلية الأخيرة، التي أرسلت في أوائل سبتمبر/أيلول، بمثابة أربعة أرباع متتالية عند هذا المستوى ــ وخمس سنوات من موثوقية الأرباح. عند 1.68 دولارًا أمريكيًا للسهم العادي سنويًا، تبلغ عائدات الأرباح 5.08٪. ويشير محلل جي بي مورجان فيل جريش إلى الميزانية العمومية القوية لشركة كونوكو فيليبس والتدفق النقدي الحر، ويشير إلى المسار المنطقي للشركة إلى الأمام. "أعلن COP عن نيته إعادة شراء مليار دولار من الأسهم مع النقد المتاح، والذي نعتقد أنه اعتراف بأن الإدارة تنظر إلى السهم على أنه مبالغ في بيعه، حتى مع الأخذ في الاعتبار بيئة أسعار السلع الأساسية. "نحن نميل إلى الاتفاق مع هذا الرأي... لا يزال COP يمتلك الكثير من النقد والاستثمارات قصيرة الأجل المتاحة ليكون انتهازيًا من خلال تخصيص رأس المال الخاص به،" كما قال جريش. وبناءً على ذلك، يصنف Gresh COP على أنه ذو وزن زائد (أي شراء)، ويعني السعر المستهدف البالغ 49 دولارًا ارتفاعًا بنسبة 44٪. (لمشاهدة سجل إنجازات Gresh، انقر هنا) بشكل عام، يعتمد تصنيف الشراء القوي على أسهم COP على 13 مراجعة، بما في ذلك 11 عملية شراء و2 عملية تعليق. يتم بيع السهم بسعر 33.90 دولارًا أمريكيًا ويبلغ متوسط السعر المستهدف 48.08 دولارًا أمريكيًا، وذلك تماشيًا مع سعر Gresh. (انظر تحليل سهم COP على TipRanks) شركة بيكر هيوز (BKR) التالية هي شركة بيكر هيوز، وهي شركة خدمات دعم حقول النفط. هذه هي الشركات التي توفر التكنولوجيا اللازمة لتشغيل آبار النفط. تمتلك شركات التنقيب الحقوق وتقوم بإحضار المعدات الثقيلة، لكن مقدمي خدمات الدعم هم الذين يرسلون الحفارين الخام والأدوات التي تكمل الآبار وتبقيها قيد التشغيل. تقدم بيكر هيوز خدمات فنية لجميع قطاعات صناعة النفط، في المراحل الأولية والوسطى والنهائية. إن توفير مجموعة أساسية من الخدمات والمنتجات لم يحمي بيكر هيوز من انخفاض أسعار النفط السائدة. كان أداء أسهم BKR ضعيفًا، وانخفضت بنسبة 48٪ منذ بداية العام حتى الآن. انخفضت أرباح الشركة وإيراداتها بشكل متتابع في كل من الربعين الأول والثاني، مع تحول ربحية السهم في الربع الثاني إلى سلبية بخسارة 1 سنتات للسهم الواحد. انخفضت الإيرادات بنسبة 12٪ إلى 4.7 مليار دولار خلال هذا الربع. مثل COP أعلاه، حرصت شركة بيكر هيوز على الحفاظ على أرباحها. لقد كانت أرباح الشركة موثوقة على مدار الـ 21 عامًا الماضية - وهو سجل يُحسد عليه - وقد أعطت الإدارة الأولوية لهذه السمعة. الدفع، 18 سنتًا لكل سهم عادي ربع سنوي، يصل سنويًا إلى 72 سنتًا ويعطي عائدًا قويًا بنسبة 5.6٪. ويرى المحلل كيرت هاليد، من RBC، أن بيكر هيوز في بداية مسار جديد للأمام. خدمات النفط والتحول إلى شركة عالمية لتكنولوجيا الطاقة. وأشار هاليد إلى أنه نظرًا لأن العديد من الصناعات تسعى بقوة إلى تحقيق أهداف خفض الكربون وزيادة الإنفاق على الطاقة المتجددة، فإن خطة BKR تتمثل في الاستفادة من محفظتها التكنولوجية ووضع أعمالها الأساسية في حدود جديدة، ولا سيما احتجاز الكربون والهيدروجين وتخزين الطاقة. "في رأينا، سيكون التحول إلى تكنولوجيا الطاقة من الخدمات النفطية أمرًا أساسيًا للحفاظ على الصلة بالمستثمرين، وضمان الاستمرارية على المدى الطويل مع العملاء والتفوق في الأداء على أقرانهم. توفر الميزانية العمومية القوية لـ BKR وتوليد FCF أساسًا متينًا. BKR هي شركة خدمات تكنولوجيا الطاقة الوحيدة في كل من قائمة RBC Global ESG لأفضل الأفكار وقائمة RBC Global Energy Best Ideas، "اختتم هاليد. هاليد متفائل بشأن قدرة الشركة على إحداث هذا التحول، كما يتضح من السعر المستهدف البالغ 20 دولارًا، مما يشير إلى ارتفاع بنسبة 55٪. (لمشاهدة سجل أعمال هاليد، انقر هنا) بشكل عام، تتفق وول ستريت مع هاليد على BKR. من بين 12 تقييمًا، 9 منها مشتريات و3 موقوفة، مما يجعل التصنيف المتفق عليه شراءً قويًا. متوسط السعر المستهدف هو 20.27 دولارًا أمريكيًا، مما يعني ارتفاعًا بنسبة 58٪ عن سعر التداول البالغ 12.86 دولارًا أمريكيًا. (انظر تحليل سهم BKR على TipRanks)Enerplus (ERF) آخر ما في قائمتنا هو Enerplus، وهي شركة أخرى للتنقيب والإنتاج في سوق النفط والغاز في أمريكا الشمالية. تعمل شركة Enerplus في منطقة مارسيلوس الصخرية في ولاية بنسلفانيا، وتنتج الغاز الطبيعي، وفي حوض ويليستون في داكوتا الشمالية ومونتانا، وتنتج النفط الخفيف، وفي العديد من الأصول النفطية في غرب كندا. وتقدر الشركة متوسط الإنتاج لعام 2020 بـ 89,000 ألف برميل من المكافئ النفطي يوميًا. ومع كل ذلك لدعم ذلك، شهدت شركة الطاقة الصغيرة هذه (419 مليون دولار) انخفاضًا في أسهمها بنسبة 73٪ هذا العام. انخفاض بنسبة 45٪ في الإيرادات الإجمالية، وانخفاض الأرباح إلى خسارة صافية قدرها 14 سنتًا لكل عام لم تساعد حصة الشركة في الربع الثاني، ولكن السبب الحقيقي، كما هو الحال مع الشركات المذكورة أعلاه، هو نظام أسعار النفط المنخفض الحالي. ضربت جائحة فيروس كورونا 19 (COVID-XNUMX) منتجي الطاقة من عدة اتجاهات في وقت واحد: انخفاض الطلب مع تراجع النشاط الاقتصادي، وتعطل الإنتاج مع فرض أوامر البقاء في المنزل على العمال، وتعطيل شبكات التجارة لكلا السببين. ومن هذا المنطلق، قامت شركة Enerplus بدفع أرباحها الشهرية باستمرار. ويكون المبلغ صغيرًا - سنتًا واحدًا فقط بالعملة الكندية، أو أقل بقليل من سنت واحد بالعملة الأمريكية - ولكن سعر سهم السهم منخفض أيضًا. ونتيجة لذلك، فإن توزيع الأرباح السنوية البالغة 9 سنتات (الولايات المتحدة) يعطي عائداً قوياً إلى حد ما بنسبة 4.8%. ويراقب المحلل جريج باردي، من RBC، صناعة النفط في أمريكا الشمالية ــ وخاصة القطاعات الكندية ــ بعناية، ويعتقد أن شركة Enerplus تقع في موقع جيد. موقف قوي لمواجهة سوق صعبة. "تظل Enerplus المنتج الوسيط المفضل لدينا نظرًا لأدائها التشغيلي المتسق وميزانيتها العمومية الأفضل في فئتها... ومن ناحية السيولة، فإن Enerplus في حالة ممتازة... [و] لم يتم سحبها بشكل أساسي من تسهيلاتها الائتمانية المصرفية البالغة 600 مليون دولار أمريكي. بعد السداد في مايو ويونيو، ليس لدى Enerplus آجال استحقاق ديون أخرى في عام 2020. وتماشيًا مع هذا التقييم المتفائل، أعطى باردي ERF سعرًا مستهدفًا بقيمة 5.00 دولارات كندية (3.76 دولارًا أمريكيًا) مما يشير إلى ارتفاع بنسبة 100٪ للعام المقبل. (لمشاهدة سجل أداء Pardy، انقر هنا) بشكل عام، مع تقسيم بنسبة 8:1 بين الشراء والاحتفاظ، تدعم مراجعات Enerplus التسعة الأخيرة إجماع محللي Strong Buy. يبلغ سعر السهم 1.85 دولارًا أمريكيًا، ويشير متوسط السعر المستهدف البالغ 3.72 دولارًا أمريكيًا إلى أن لديه مجالًا لتحقيق نمو بنسبة 97٪ في العام المقبل. (راجع تحليل سهم ERF على TipRanks) للعثور على أفكار جيدة لتداول أسهم الأرباح بتقييمات جذابة، قم بزيارة أفضل الأسهم للشراء في TipRanks، وهي أداة تم إطلاقها حديثًا توحد جميع رؤى أسهم TipRanks. إخلاء المسؤولية: الآراء الواردة في هذه المقالة هي فقط تلك الخاصة بالمحللين المميزين. المحتوى مخصص للاستخدام لأغراض إعلامية فقط.
,